Amortización.docx

UNIVERSIDAD CENTRAL DEL ECUADOR FACULTAD DE CIENCIAS ADMINISTRATIVAS CARRERA DE CONTABILIDAD Y AUDITORIA NOMBRE: CURSO: FECHA:

Mayra Casco CA 10-2 abril 04 del 2019

Concepto de Amortización Un sistema de amortización es un método por el cual un capital cedido en préstamo es devuelto por una sucesión de pagos o cuotas. Estas cuotas periódicas constituyen una renta cuyo valor actual debe ser igual al préstamo otorgado. Se puede suponer que cualquier sistema de amortización es una anualidad o renta con pagos vencidos, ya que si la primera cuota se pagara al momento del préstamo será equivalente a considerar un préstamo de menor valor con cuotas vencidas. El cuadro de amortización suele estar formado por cinco columnas: Periodo: Suele encontrarse en la primera columna. Es decir, cada uno de los periodos se refiere al momento en el que se tiene que realizar el pago. Intereses: Está en la segunda columna. Aquí se indican los intereses que el prestatario paga al prestamista en cada periodo. Se calcula multiplicando el tipo de interés pactado por el capital pendiente (que como veremos es la quinta columna). El interés puede ser fijo o variable. Amortización del capital: Suele estar en la tercera columna. La amortización consiste en la devolución del préstamo, sin contar los intereses. Es decir, es lo que se descuenta cada periodo del capital pendiente. Cuota a pagar: Está en la cuarta columna. Se trata de la suma de los intereses y la amortización. Capital del préstamo pendiente de amortizar: Se encuentra en la quinta columna. Para calcularlo se resta en cada periodo el capital pendiente del periodo anterior y la amortización del periodo actual.

Métodos de aplicación para la amortización Frances. - Consiste en la amortización de un préstamo (generalmente una hipoteca) mediante una renta constante de n cuotas. Este es uno de los sistemas más utilizados por la banca para amortizar un crédito. Su principal característica reside en que la cuota de amortización es constante para todo el período del préstamo, en créditos a tasa fija. Alemán. - El sistema de amortización alemán, se caracteriza por pagar los tipos de interés de manera anticipada en cada cuota. Cabe destacar que los tipos de interés a pagar se calculan sobre el saldo pendiente de pagar, el cual va disminuyendo paulatinamente a lo largo del tiempo. La parte del monto que corresponde a amortización es la que resulta de dividir el valor nominal del crédito por el número de períodos en los que se va a cancelar el capital. Americano. - El Sistema Americano es un método de amortización basado en el pago exclusivo de intereses a través de las cuotas de cada período, mientras que el capital es amortizado una sola vez con la última cuota, es decir, cuando vence el crédito.

MÉTODO FRANCÉS

MÉTODO ALEMÁN

MÉTODO AMERICANO

VENTAJAS Cuotas iniciales estables y más asequibles, con lo cual el acceso al crédito se ve favorecido mediante una relación de cuota/ingresos más baja que el sistema alemán. Reducción de capital desde el comienzo, consigue que el proceso del pago de capital resulte más acelerado que en el sistema francés. Las cuotas se componen únicamente de los intereses generados, esto se traduce al final de la vida del producto en un abono del principal en una única cuota al vencimiento del período pactado en el crédito o préstamo.

DESVENTAJAS Los intereses en las primeras cuotas resultan más elevados proporcionalmente en intereses que en capital, esto que para el acreedor puede resultar más atractivo, hace que el producto a la larga se encarezca de media más que otras opciones. El coste inicial de las cuotas, más elevado que el sistema francés y que hace que la relación cuota/ingresos necesite ser más elevada, y por tanto tratarse de un producto menos asequible para el usuario medio. El sistema propone es una amortización a partir de un abono constante del principal en cada cuota, como cada cuota vamos reduciendo el principal a la vez que reducimos también el interés a lo largo del tiempo.

Ejercicio Se concede un crédito de 130.000,00 a una tasa de interés del 8% efectivo en 12 cuotas mensuales. Datos Capital = 130.000,00 Interés = 8% efectivo Plazo = 12 meses Método Francés Cuota=R

[

i 1− (1+i )−n

Cuota=130.000,00

[

]

0,08 1−( 1+0,08 )−12

]

Método Alemán Amortización=Capital/Cuotas

Método Americano