New Deal

EQ: What was the New Deal and its effects both postive  and negative?   Context The 1932 Presidential Election between the Republican Hoover and the Progressive Deomcratic NY  Govenor Franklin Deleanor Roosevelt is seen as a flashpoint in U.S. History. The Laisezz Fairre policies of  the Republicans had created an economic boom in the 1920's. But Hoovers' insistnece on not interfering in  the Great Depression cost him dearly. FDR's campaign promised a "New Deal for Americans. A Federal  Government that would use its legeslative power to aid and facilitate those in need. His New Deal Coalition  that helped elect him was wide and broad composed of African Americans, Southern whites, Unions,  intellectuals, Jews, Catholics, Hispaniscs, as well as others, Whether or not the New Deal brought the US out of the Great Depression is still up for debate. Most  historians credit WWII (1941­1945) for doing that. Never the less the New Deal had a broad and profound  impact on America. Its effects are still with us today. FDR's Social Security Act is currently in the news as  Bush attempts to "reform it" for the 21st century. Lets take a look at three views of the New Deal. 1) What  is it? 2) Why was it controversial? 3) What are its effects on the US? 1) What is it? Here it is the 10 programs for your memorization. I would like you to "master" two. That  means know what each program basically did. Be able to write about the specifics and some examples of  two programs. There are too many Regents essays that would require you have two programs. please  rememeber that FDR did not pass these laws. He merely proposed them and Congress did it. Remember  how we said Teddy Roosevet used the bully pulpit and expanded the role of the President? FDR has taken it  to a new level. Hhis use of the pulpit to "control" Congress through public opinion was remarkable. He gave  weekly "fireside chats" which were radio broadcasted and he gave over 1,000 press conferences. By contrast  Bush had given less than 30. THE NEW DEAL POLICIES  1) SEC (SECURITY and EXCHANGE COMMISSION) • • • • A) 

GD problem: Since the stock market people did not trust the stock market. Corruption and greed  had ruled the day, which controibuted the the stock market crash. The SEC polices the stock market. They look for illegal trades,  Still exist today. Was responsible for the Martha Stewart arrest. Seen as a sucess.

  2) CCC: Civilian Conservation Corps • • • •

Provided Jobs for city men, 18­25 Built parks, beaches, planted forests and other environmental projects Most $ had to be sent home to their family for living expenses Positive seen in the fact come got to breathe fresh air and see the country for the first time.

3) TVA: Tennessee Valley Authority • •

Provided jobs building DAMS in the rural South Provided electricity and modernization in the rural South

D) WPA: Work Progress Administrion • •

Provided Jobs for artists, playwrights, writers and actors "Propaganda" sometimes was the result, meaning art advocating for the New Deal

E) AAA: Agricultural Adjustment Act • • •

DECLARED UNCONSTITUTIONAL (although a form of it exists today) paid $ ­ subsidies, to farmers to NOT plant crops meant to stabilize and raise the price of crops (supply and demand) one of the causes of COURT PACKING

F) NRA (National Recovery Administration) • • • • •

Also UNCONSTITUTIONAL and a cause of COURT PACKING was the enforcer of new business regulations enforced minimum wages, safety standards, sometimes output regulations. seen as the polar opposite of laissez faire criticism is that it is socialism

G) FDIC (Federal Deposit Insurance Corp) •

•

meant to solve the problem of mistrust of banks FDR actually closed all the banks as a holiday for a few days in order to show people he was  serious about solving the problem The FDIC back up your money in the bank in 1933, it was $5,000, today it is 100,000 dollars. It  worked people took their money out from their matesses and put it in the bank.

H) FERA ( Federal Emergency Recovery Agency) • • •

Still around today, it responds to emergencies and disasters. Provides aid and emergency resources Again expands the role of the Federal Government

I) SSA (Social Security Act) • • • • •

Created a safety net for the nation's elderly Works with business, employee and the gov., to create a retirement fund for every American. Still active today, when you turn 65, you are eligible. Bush wants to revamp it and use private accounts with the stock market to lessen government  involvement. Criticism of SSA is that it grew gov. too big, too bureaucratic and SSA not consumes 20% of the  Federal Budget.

K) Wagner Act

• • • •

The UNION act legitimizes Unions and levels the ball field with business created the closed shop, which allows unions to require all new employees to join the union. backs collective bargaining, which allows unions to negotiate with businesses. a heck of a long  way from the days of government attacks on union strikes.

CRITISM AND CONTROVERSIAL ASPECTS OF THE NEW DEAL 1) Court Packing • • • • •

After the AAA and the NRA was found to be unconstitutional by the Supreme Court, FDR tried to  find a way to reverse that decision. He proposed to Congress a plan to increase the number court justices from 9 on the Supreme  Court to 15. his would of allowed him to pick the new justices and effectively reverse the decisions. His plan s rejected by ALL Seen as an attempt to subvert SEPERATION OF POWERS  Check out the extensive cartoon archive on this subject 

2) Socialism • •

The Republican Party attacked the NEW DEAL as a form of socialism and compared it to  communism at times. Aspects of it are. The Government is using its power to control and regulate aspects of society,  culture and the economy.

3) Expanded Government • • •

Some see this as a plus, a bigger government. Others claim that is in violation of Federalism and the 10th amendment (reserved powers)  Did it bloat government?  Yes, thousands of new layers were added to the Federal Government,  sometimes money was wasted.

The EFFECTS OF THE NEW DEAL • •

     

Hard to say if it ended the Depression. The Depression was still evident at the end of the 1930's.  Many say WWII ended the Depression. The legacy is simple, the thesis simple, the NEW DEAL EXPANDED THE ROLE OF THE  FEDERAL GOVERNMENT