2. Técnicas Y Métodos Analíticos.docx

UNIVERSIDAD FILADELFIA DE MÉXICO CAMPUS PAPANTLA

INVESTIGACIÓN.

Alumno (a):

Guadalupe Monserrat Martínez Fajardo

Docente:

Lic. Jesús Santiago Hernández

Asignatura:

Análisis e interpretación de Estados Financieros

Carrera:

Lic. En Contaduría

Cuatrimestre:

VI

Periodo:

Mayo – Agosto

Matricula:

LCOC16004

Papantla de Olarte, Ver., a 23 de mayo de 2018

Universidad Filadelfia de México Análisis e Interpretación de Estados Financieros

2. TÉCNICAS Y MODELOS ANALÍTICOS.

2.1 ESTADOS FINANCIEROS COMPARATIVOS Y RECONSTRUCCIÓN, AUMENTO Y DISMINUCIONES EN CIFRAS ABSOLUTAS Y EN PORCENTAJES, INTERPRETACIÓN. Los estados financieros comparativos, como su propio nombre indica, deben permitir comparar estos datos con objeto de poder sacar conclusiones de ellos. Los estados financieros comparativos son el conjunto completo de estados financieros que la entidad emite, donde no sólo se recoge la información de ese año, sino que también muestran la misma información para uno o más períodos anteriores. En función del objetivo trataremos los datos para obtener la información deseada. Los estados financieros comparativos son especialmente útiles para las siguientes razones: Con esta información podremos comparar los resultados financieros de la entidad a través de varios períodos, de modo que se pueden determinar las tendencias. Ej. ventas crecientes, beneficios crecientes, deudas decrecientes. También permitirán comparar las proporciones de los distintos elementos del balance de situación, la cuenta de resultados y del resto de estados financieros durante varios períodos. Ej. Ventas sobre costes de ventas, relación entre pasivo y patrimonio neto, entre activo fijo y activo corriente, entre deudas a largo y a corto plazo. Son la base para predecir el rendimiento futuro, aunque deben analizarse también los indicadores operativos.

Es usual emitir estados financieros comparativos con columnas adicionales que contienen la varianza entre periodos, así como el cambio porcentual entre periodos. Los estados financieros se rigen por una serie de normas o principios que delimitan la forma de expresar toda la información que se genera día a día en una empresa, que va desde el dinero que aportan los socios para iniciar las operaciones de una empresa hasta las compras de mercancía a crédito o pago en efectivo a los proveedores. Todo ese conjunto de datos se conoce como la información contable de una empresa que tiene que seguir ciertos requisitos de forma y fondo antes de poder presentarse de forma íntegra en los estadosfinancieros. Sería muy conveniente que los administradores de las empresas pudieran presentar sólo la información que consideren pertinente, pero en la contabilidad

Universidad Filadelfia de México Análisis e Interpretación de Estados Financieros todo tiene una razón de ser y la información contable está regida por las Normas de Información Financiera. Se debe identificar, en primera estancia, lo que se conoce como el principio de entidad, es decir, la unidad identificable que realiza actividades económicas independientes, la cual cuenta con una identidad jurídica propia constituida por factores económicos, humanos, tecnológicos y que cumpla con los fines para los que fue creada. Es importante separar una entidad económica de sus propietarios u otras partes relacionadas, ya que como se dijo tiene una personalidad propia. Esta entidad realiza transacciones u operaciones que tienen un origen, es decir, una naturaleza, y todas sus partes tienen una relación correspondiente. En otras palabras, toda operación tiene un origen, una partida que responde a la acción realizada y una contra partida que funciona como el efecto resultante de la acción.

Las NIF establecen los siguientes postulados básicos en cuanto a la presentación y elaboración de la información contable: Negocio en marcha. La entidad económica se presume en existencia permanente, dentro de un horizonte de tiempo ilimitado, salvo en prueba de lo contrario. Devengación contable. Los efectos derivados de las transacciones contables de una unidad económica con otras deben reconocerse contablemente en su totalidad en el momento en que ocurren. Periodo contable. Los efectos derivados de las transacciones que lleva a cabo una entidad deben identificarse con un periodo determinado. Asociación de costos y gastos con ingresos. Los costos y gastos de una entidad deben identificarse con el ingreso que generen en el mismo periodo. Dualidad económica. La estructura financiera de una entidad económica está constituida por los recursos de los que dispone para la consecución de sus fines y por las fuentes para obtener dichos recursos. Consistencia. Ante la existencia de operaciones similares en una entidad, debe corresponder un mismo tratamiento contable, el cual debe permanecer a través del tiempo. Estos principios rigen la vida de toda empresa, así como todas las operaciones que realice. Por cada partida existe una contra partida que debe respaldar la operación que se está realizando. De esta forma es como se genera la información contable de una empresa. Su expresión se realiza a través de los estados financieros, de los cuales podemos identificar cuatro principales:

Universidad Filadelfia de México Análisis e Interpretación de Estados Financieros Balance general. Lista de activos, pasivos y capital contable en una fecha específica, por lo regular al cierre del último día del mes o un año. Estado de resultados. Resumen de ingresos y gastos de un periodo especifico. Estado de capital contable. Resumen de cambios en el capital contable ocurridos durante un periodo en específico. Estado de orígenes y aplicaciones. Resumen del efectivo recibido y pagado durante un periodo en específico. Generalmente, todas las transacciones de una empresa están identificadas por rubros generales conocidos como partidas o cuentas; el grupo de cuentas dentro de una empresa se denomina libro de mayor y a las listas del libro de mayor se les conoce como catálogo de cuentas o el listado, en donde aparecen todas las cuentas y rubros de las transacciones que realiza la empresa. En forma general, existen tres grandes clasificaciones de cuentas: 1. Activo. Consistente en todos los recursos con los que cuenta una empresa pueden ser tangibles o intangibles, es decir, bienes (efectivo, mercancías, equipo, terrenos) o derechos (deuda de clientes o deudores diversos). 2. Pasivo. Se conforma de las deudas y obligaciones que la empresa tiene con otras entidades o personas ajenas. 3. Capital contable. Es el derecho que tienen los propietarios o accionistas sobre los bienes o activos de la empresa y sus derechos se ven representados según las aportaciones que entraron a la empresa. Uno de los objetivos de este método es obtener las diferencias positivas (aumentos) o negativas (disminuciones), entre dos valores que se comparan con el objeto de conocer la magnitud de las variaciones habidas en las cifras estudiadas y desprender por conciencia las conclusiones relativas. El caso más clásico en el uso de este método se encuentra en el Estado de Situación Financiera Comparativa, que es el estado financiero más importante que se desprende de la contabilidad. Ya que el Balance Comparativo contiene los valores correspondientes a dos estados de situación financiera dados, debidamente agrupados para determinar las diferencias de más o menos en cada unidad de los renglones de estos estados financieros. Con la aplicación de este método se pueden obtener conclusiones con respecto a las modificaciones habidas en los diferentes renglones de los estados que se analizan. Es aplicable a la mayor parte de los estados financieros básicos que se conocen.

Universidad Filadelfia de México Análisis e Interpretación de Estados Financieros Otra aplicación práctica de este método la encontramos en el sistema de control presupuestal para conocer si los planes trazados se están cumpliendo en el periodo determinado. Un sistema presupuestal carece de utilidad, si no se compra con las cifras realmente obtenidas en los renglones y cifras que se presupuestaron. Tal comparación no es otra cosa que la aplicación del método de aumentos y disminuciones; ya que se obtienen las diferencias positivas o negativas con respecto a los valores conseguidos en el presupuesto.

2.2

ANÁLISIS

DE

TENDENCIA,

CÁLCULO,

EVALUACIÓN

E

INTERPRETACIÓN. El análisis de tendencia, es el método de análisis que consiste en observar el comportamiento de los diferentes rubros del Balance General y del Estado de resultados, para detectar algunos cambios significativos que pueden tener su origen en errores administrativos. Este método nos permite conocer la dirección y velocidad de los cambios que se han dado en la situación financiera de la empresa a través del tiempo, por lo que se considera como un método de análisis horizontal. Nos ayuda a la detección de fallas; pero es solamente un método exploratorio, por lo que siempre es necesario investigar más a fondo para encontrar las causas de las fallas. Es necesario determinar los cambios sufridos en los saldos de los rubros de los estados financieros que nos interesa analizar. El análisis de tendencias nos permite conocer el desarrollo financiera de una empresa. Año base e índice de tendencias La aplicación de este método requiere de la elección de un año base que sirve de referencia o punto de partida de los cálculos hechos para poder observar la tendencia que está siguiendo cada concepto.

í𝑛𝑑𝑖𝑐𝑒 𝑑𝑒 𝑡𝑒𝑛𝑑𝑒𝑛𝑐𝑖𝑎𝑠 =

𝑠𝑎𝑙𝑑𝑜 𝑑𝑒𝑙 𝑎ñ𝑜 𝑒𝑛 𝑐𝑢𝑒𝑠𝑡𝑖ó𝑛 𝑠𝑎𝑙𝑑𝑜 𝑑𝑒𝑙 𝑎ñ𝑜 𝑏𝑎𝑠𝑒

Universidad Filadelfia de México Análisis e Interpretación de Estados Financieros Una vez que se ha calculado los índices de tendencia respectivos, se procede a interpretar los resultados para obtener algunas conclusiones sobre el comportamiento financiero de la empresa. Es conveniente que éstos se grafique para una mayor claridad del comportamiento de la empresa. Un porcentaje de tendencia superior a 100 significa que ha habido un aumento en el saldo de la partida con respecto al año en base. Una ventaja del método de tendencias, en contraste

con

el

método

de

estados

comparativos, es que los porcentajes de aumento y disminución en las partidas podrán determinarse tan solo restando el porcentaje de tendencias de que se trate. La interpretación del sentido del movimiento de las tendencias debe hacerse con las debidas precauciones, teniendo presente la influencia de: Los cambios constantes en los negocios Las fluctuaciones en los precios Los defectos de los métodos para recolectar y depurar los datos. El desgaste natural, por el transcurso del tiempo, del significado de las cifras pertenecientes al pasado: es peligroso hay que retroceder para verificar cualquier cosa del pasado y fundar afirmativamente, en forma enfática, el futuro de una empresa. Que el sentido del movimiento de la tendencia es el resultado de un conjunto de factores, cuya influencia puede ser contradictoria.

Universidad Filadelfia de México Análisis e Interpretación de Estados Financieros

2.3

ESTADOS

DE

BASE

COMÚN.

CÁLCULO,

EVALUACIÓN

E

INTERPRETACIÓN. Llamado también de porcentaje integrales, representa un análisis de razones, ya que cada partida individual de un estado financiero aparece expresada como porcentaje del total correspondiente en ese mismo estado. Es un análisis porcentual de estados financieros donde todos los elementos del balance general se dividen entre los activos totales y todos los elementos del estado de pérdidas y ganancias se divide entre las ventas o los ingresos netos. Consiste en expresar en porcentaje las cifras de un Informe financiero o estados de situación financiera; en el informe se indica la proporción en que están invertidos en cada tipo o clase de activo de los recursos totales de la empresa, así como la proporción en que están financiados, tanto por los acreedores como por los accionistas de la misma manera el informe de un estado de resultado muestra el porcentaje de participación de las diversas partidas de costos y gastos , así como el porcentaje que representa la utilidad obtenida respecto de las ventas netas. Es de mucha utilidad el análisis de estados financieros por medio de este método de base común debido que el analista puede realizar comparaciones entre empresas y su competidor cuyos datos pueden diferir de manera significativa, se determina si existe o no una inversión exagerada de algún tipo de activo o si el grado de utilización de la deuda y el capital es diferente, ya que todos los elementos de los estados financieros se coloca en base a un estándar o una medida relativa , este procedimiento ayuda al analista a detectar las tendencias con respecto a la importancia relativa de los elementos de los estados financieros en el tiempo. Un negocio invierte sus recursos en diferentes formas de activo, mismo que se clasifica dentro del balance. En la aplicación del método, se muestra el porcentaje del activo total que ha sido invertido en cada clase de activo individual, también indica la distribución del pasivo y capital. Un estado de resultados preparado en base común muestra el porcentaje de las ventas netas que es absorbido por cada costo o gasto individual, la utilidad neta se expresa como un porcentaje de las ventas netas también.

Universidad Filadelfia de México Análisis e Interpretación de Estados Financieros Este método se aplica en dos estados financieros: 1. En el balance general: al total de activos se les asigna el valor de 100% y todas las demás partidas del activo se expresan como un porcentaje del activo total; con lo que se determina si las inversiones hechas en el período fueron excesivas o insuficientes. Asimismo, al total del pasivo más capital se le asigna el valor de 100% y todas las demás partidas tanto de pasivo como de capital se expresan como un porcentaje del total de pasivo más capital contable; con lo que se determina la dependencia de la unidad económica respecto de sus acreedores, es decir su grado de endeudamiento. Los cálculos de las proporciones de las cuentas por cobrar y de activo fijo se harán sobre sus valores netos, es decir, descontando las depreciaciones acumuladas y las cuentas incobrables comparándose por separado estas cuentas con sus respectivas reservas, para ver qué relación existe entre ellas. 2. En el estado de resultados: los indicadores de estructura operativa nos muestran, a través del estado de resultados porcentualizado, cómo es el comportamiento de cada uno de los rubros, a las ventas netas se les asigna el valor de 100% y todas las demás cuentas se expresan como un porcentaje de las ventas netas, de ahí que los rubros de utilidades que se presentan en el estado de resultados se dividan entre el total de ingresos o ventas netas para, de esa forma, calcular los márgenes de utilidad.